국내 상장 ETF와 해외 상장 ETF 비교
💡오늘의 자산 Note 국내 상장 해외 ETF는 수익이 배당소득으로 과세되며, 원화 거래가 가능하고 절세 계좌(ISA·연금저축·IRP)에 편입할 수 있다. 해외 상장 ETF는 수익이 양도소득으로 분리과세되며, 달러 환전과 직접 세금 신고가 필요하지만 상품 종류가 훨씬 다양하다. 두 ETF는 투자 대상은 같아도 “어디에 상장되었는가”에 따라 세금 구조·거래…
미국 투자가 항상 정답일까? 포트폴리오의 안정성을 높이는 지역 분산 전략
💡오늘의 자산 Note 분산 필요성: 국내 투자자의 미국 쏠림 현상은 구조적 리스크를 내포하며, 지역 분산은 낮은 상관관계를 가진 자산들을 조합하여 포트폴리오 변동성을 완화하는 데 필수적이다. 전략 1 (미국 내): 미국 시장 내에서는 소수 기술주 집중을 피하고, S&P 500 동일가중 또는 미국 배당 다우존스와 같이 방어력이 높은 균형 잡힌…
국민연금이 쓰는 '변동성 통제 전략'! 정적 자산배분과 리밸런싱
💡오늘의 자산 Note 핵심 원칙: 정적 자산배분은 미래 예측을 포기하고 최초 설정된 자산 비중을 '비중 유지'하는 전략으로, 특정 자산 손실을 다른 자산이 보완하여 장기 안정성을 확보한다. 리밸런싱 역할: 리밸런싱은 변동성 속에서 최초 비중을 복원하고, 고평가 자산 매도 및 저평가 자산 매수를 통해 포트폴리오 가치를 높이는 핵심 실행…
바쁜 직장인의 노후 준비, '이것' 없인 백전백패입니다
💡오늘의 자산 Note: 바쁜 직장인은 노동 집약적 투자를 피하고, 최소 노력으로 자산을 증식할 수 있는 '자산배분 투자'가 핵심 주식/채권/금 등 낮은 상관관계의 자산에 분산하여 변동성을 관리하고, 큰 손실 없이 장기적인 복리 효과를 극대화 연금 계좌 등 장기 투자 영역에서 연 1~2회 리밸런싱만 하는 심플한…
포트폴리오의 무게 중심, 채권의 근본적인 역할과 듀레이션의 비밀
💡오늘의 자산 Note: 채권의 역할: 채권은 주식과 역(逆) 상관관계를 가지며 포트폴리오의 변동성을 낮추는 핵심 방어 자산이자, 경기 둔화 시 금리 인하 기대감으로 가격이 상승하는 안정성을 제공한다. 듀레이션 이해: 채권 가격 민감도(듀레이션)는 만기가 길수록 커지며, 장기채는 높은 금리 민감도로 큰 가격 변동을, 단기채는 낮은 민감도로 안정성을 추구한다. 해외…
복리 효과를 뒤집는 '요행성 투자' 3가지
💡오늘의 자산 Note: 개인 투자자는 3가지 요행성 함정에 빠지기 쉬워요. 특히 레버리지 투자는 시장 등락 시 복리 효과를 훼손하고 '손실 회복의 비대칭성'을 야기하여 장기적 성공을 어렵게 만들어요. 요행을 피하고 장기 성과를 높이려면 복리 효과 극대화를 위한 낮은 변동성, 자산 배분 및 분산, 그리고 꾸준한 장기 투자 원칙…
투자 초심 잃지 않는 법: 거치식 vs. 적립식 투자부터 리밸런싱까지
💡오늘의 자산 Note: 투자 방식: 목돈이 있다면 거치식, 정기적 소득이 있다면 적립식 투자가 유리하며, 초보자는 적립식 투자가 심리적으로 안정적이에요. 리밸런싱의 중요성: 리밸런싱은 포트폴리오의 목표 비중을 유지하고, 위험을 관리하여 장기적인 수익률과 안정성을 동시에 개선할 수 있는 방법이에요. 핵심 원칙: 특히 초보투자자일수록, 시장을 이기려는 예측보다는 규칙적인 투자와 꾸준한 리밸런싱을 통해 장기적인 투자를…
금, 전통자산을 넘어선 대체투자형 자산의 힘
💡오늘의 자산 Note: 1. 안전자산으로서 금은 주식·채권과 낮은 상관관계를 보이며, 포트폴리오의 변동성을 줄이고 분산 효과를 극대화 2. 인플레이션 국면에서는 화폐 가치 하락을 방어하는 헤지(hedge) 수단으로 기능하며, 장기적으로 꾸준히 안정적인 성과를 보여줌 3. 투자 방법은 ETF, 금 현물 계좌, 골드바, 금 통장 등 다양하며, 투자 목적·세금 혜택·보관…